天博智能上交所主板上市，募资总额18.8亿元

　　9月7日，天博智能科技(山东)股份有限公司(简称“天博智能”)正式登陆上海证券交易所主板，成功完成A股IPO上市，开启资本化发展新征程。本次上市由中信建投担任独家保荐机构。
 

　　本次IPO发行环节，天博智能最终确定发行价格为62.65元/股，公开发行股票数量3000万股，占发行后总股本的25%。公司发行后总股本达1.2亿股，对应初始上市市值75.18亿元。从发行配售结构来看，本次公开发行股份中设置专项战略配售份额，共计600万股纳入战略配售，占本次发行总量的20%，对应获配总金额高达3.76亿元。
 

　　据悉，参与本次战略配售的投资者阵容优质，主要分为两大核心类别，分别是与公司主营业务深度协同的战略合作伙伴、资金实力雄厚的国家级大型投资机构。优质战略投资者的入局，不仅为公司本次IPO注入强劲资金支撑，更将依托产业资源、资本资源双重优势，助力公司后续产业扩张、技术研发与市场拓展，为企业长期高质量发展赋能。
 

　　从募资规模来看，以62.65元/股的发行价核算，天博智能本次IPO实际募集资金总额18.8亿元，在足额扣除承销保荐、审计、律师等各项发行相关费用后，最终募资净额为17.82亿元。对比公司此前披露的20.57亿元计划募资额度，本次实际募资规模略有差额，整体募资体量贴合公司现阶段产能扩张与研发升级的核心需求，资金使用精准度更高。
 

　　作为国内汽车热管理零部件细分领域的标杆企业，天博智能自2001年成立以来，长期聚焦汽车温控类、传感类、电声类核心零部件的研发、生产与销售，核心产品覆盖汽车调温器、智能电子水阀、温度传感器、汽车执行器及AVAS汽车声学部件等，广泛适配传统燃油车及新能源汽车全品类车型，深度受益于新能源汽车产业高速发展与汽车零部件国产化替代浪潮。
 

　　本次募集资金将全部聚焦主业发展，精准投向四大核心项目，覆盖产能扩建、技术改造、研发升级、数字化建设全维度，全方位夯实公司核心竞争力，助力公司抢占新能源汽车热管理赛道红利，具体投向规划清晰明确：
 

　　其一，智能热管理部件及系统制造建设项目，拟投入募资资金10.5亿元，是本次募资投入规模最大的核心项目。该项目将重点搭建智能化、自动化生产线，全面扩充高端热管理核心零部件产能。项目建成达产后，将形成年产1100万只电子水阀、1000万只压力传感器、100万套水侧集成系统的生产能力。其中部分产品用于内部配套集成生产，剩余产能对外供货，可有效完善公司产品矩阵，提升系统化配套能力，进一步扩大对外市场供货规模与市场占有率。
 

　　其二，汽车热管理系统及核心元器件生产基地扩产技术改造项目，拟投入7.09亿元。项目将对现有生产基地进行升级改造与产能扩容，优化生产工艺、提升生产效率与产品精度，适配新能源汽车对高热效、高稳定性热管理零部件的需求。建成后可实现年产500万只调温器、2800万只温度传感器、1100万套执行器的产能规模，新增执行器产能将全部用于内部电子水阀产品配套，有效降低生产成本、提升产品一体化配套能力，筑牢公司成本与品质优势。
 

　　其三，天博研发中心建设项目，拟投入2.21亿元。公司将新建专业化、现代化研发中心，搭建高端研发实验室，引进行业顶尖研发设备与技术人才，重点聚焦新能源汽车热管理新技术、新产品、新工艺的研发攻关，发力高端智能热管理系统、高精度传感部件等前沿领域，持续突破技术壁垒，巩固公司细分赛道技术领先地位，为公司长期产品迭代与技术创新提供核心支撑。
 

　　其四，信息化中心升级建设项目，拟投入7630.12万元。通过升级企业数字化、信息化管理体系，搭建智能化生产管理、供应链管理、质量管控一体化平台，实现生产、研发、销售、管理全流程数字化赋能，提升企业运营管理效率、供应链协同能力与精细化管控水平，适配公司产能扩张与规模化发展的管理需求。
 

　　行业层面，随着新能源汽车向高端化、智能化、高效化快速迭代，整车热管理系统作为保障电池安全、提升能耗效率的核心系统，市场需求持续扩容，高端国产替代空间广阔。天博智能本次成功上市，借助资本市场力量完成产能升级与技术迭代，将进一步巩固其在汽车热管理细分领域的地位，持续提升国产化配套能力与全球化市场竞争力，未来有望深度受益于新能源汽车产业升级红利，实现业绩与规模的双向稳步增长。
 

　　风险提示：本文基于上市公司公告及公开信息整理，不构成投资建议。市场有风险，投资需谨慎。